數(shù)字人民幣試點(diǎn)測(cè)試再迎新進(jìn)展。繼深圳市派發(fā)數(shù)字人民幣紅包后，12月5日，蘇州市政府聯(lián)合中國人民銀行開展的數(shù)字人民幣紅包試點(diǎn)工作啟動(dòng)預(yù)約。該試點(diǎn)結(jié)合“雙12蘇州購物節(jié)”，將面向所有符合條件的蘇州市民發(fā)放總計(jì)2000萬元的數(shù)字人民幣紅包，并于12月11日20時(shí)正式生效。數(shù)字人民幣紅包蘇州試點(diǎn)再度點(diǎn)燃市民對(duì)數(shù)字人民幣的熱情。此次數(shù)字人民幣紅包有何新意？蘇州試點(diǎn)又有哪些新的探索？數(shù)字人民幣將對(duì)貨幣政策、金融監(jiān)管、商業(yè)銀行經(jīng)營帶來哪些影響和挑戰(zhàn)？對(duì)我國推進(jìn)人民幣國際化進(jìn)程有怎樣的意義？本期新聞洞察就上述問題進(jìn)行解析。
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■中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者 林春霞
繼2020年10月深圳市聯(lián)合中國人民銀行開展數(shù)字人民幣紅包試點(diǎn)后，12月5日，蘇州市也傳來了試點(diǎn)的消息。蘇州市聯(lián)合中國人民銀行開展的數(shù)字人民幣紅包試點(diǎn)工作正式啟動(dòng)預(yù)約。該試點(diǎn)結(jié)合“雙12蘇州購物節(jié)”，將面向所有符合條件的蘇州市民發(fā)放總計(jì)2000萬元的數(shù)字人民幣紅包，紅包數(shù)量共計(jì)10萬個(gè)，每個(gè)紅包200元，將于12月11日20時(shí)正式生效。
數(shù)字人民幣紅包蘇州試點(diǎn)再度點(diǎn)燃市民對(duì)數(shù)字人民幣的熱情。此次數(shù)字人民幣紅包有何新意？
借助“雙12”可一舉多得
蘇州啟動(dòng)數(shù)字人民幣紅包試點(diǎn)活動(dòng)有哪些亮點(diǎn)？第一個(gè)亮點(diǎn)，是搭上了網(wǎng)購平臺(tái)。
此次試點(diǎn)活動(dòng)主要對(duì)象和場(chǎng)景與“雙12蘇州購物節(jié)”活動(dòng)相結(jié)合，通過搖號(hào)抽簽的方式向蘇州市符合條件的社會(huì)公眾發(fā)放數(shù)字人民幣消費(fèi)紅包，紅包發(fā)放到中簽者個(gè)人，中簽者按照要求在工、農(nóng)、中、建、交、郵儲(chǔ)六家銀行中任何一家銀行開立數(shù)字人民幣錢包，就可以直接消費(fèi)，無須綁定銀行卡。同時(shí)，中簽者可以在有效期內(nèi)到指定線下商戶和線上電商進(jìn)行消費(fèi)。
參與活動(dòng)的商戶是蘇州已完成數(shù)字人民幣收款設(shè)備升級(jí)改造的商戶和指定線上電商。蘇州市擬鋪設(shè)可使用數(shù)字人民幣消費(fèi)紅包的消費(fèi)端商戶近萬家，涵蓋商場(chǎng)超市、日用零售、餐飲消費(fèi)、生活服務(wù)等類別，實(shí)現(xiàn)各板塊核心商圈及重點(diǎn)商超均有覆蓋。
京東商城支持蘇州市民在購買自營產(chǎn)品時(shí)使用數(shù)字人民幣支付，成為試點(diǎn)中首個(gè)接入數(shù)字人民幣的線上場(chǎng)景。市民可在蘇州市轄區(qū)內(nèi)近萬家線下商戶無門檻消費(fèi)，京東旗下五星電器、京東之家、京東便利店等線下場(chǎng)景均有門店支持使用數(shù)字人民幣。
啟動(dòng)離線錢包體驗(yàn)是數(shù)字人民幣紅包蘇州試點(diǎn)的第二個(gè)亮點(diǎn)。
參與市民在通過“蘇周到”APP預(yù)約登記抽取數(shù)字人民幣消費(fèi)紅包時(shí)，可選擇報(bào)名參加離線錢包體驗(yàn)計(jì)劃。預(yù)約活動(dòng)完成后，蘇州市將會(huì)同運(yùn)營機(jī)構(gòu)從報(bào)名參加離線錢包體驗(yàn)計(jì)劃的人員中選擇部分人員作為離線錢包體驗(yàn)人員，體驗(yàn)人員人數(shù)約為1000人。
蘇州市商務(wù)局相關(guān)人士對(duì)中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者表示，蘇州啟動(dòng)數(shù)字人民幣紅包試點(diǎn)活動(dòng)，結(jié)合“雙12蘇州購物節(jié)”，是蘇州市在疫情防控常態(tài)化期間，為刺激消費(fèi)、拉動(dòng)內(nèi)需開展的創(chuàng)新實(shí)踐，對(duì)推動(dòng)本地經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展具有積極意義。
2000萬元數(shù)字人民幣紅包有助于拉動(dòng)消費(fèi)
一些蘇州市民認(rèn)為，紅包是“天上掉下來的餡餅”，所以，都愿意參與其中。
蘇州市人民銀行工作人員劉先生對(duì)本報(bào)記者說，作為蘇州市民，已參與了數(shù)字人民幣紅包的預(yù)約登記，借此機(jī)會(huì)體驗(yàn)數(shù)字人民幣的使用過程。政府派發(fā)2000萬元紅包給市民，對(duì)于拉動(dòng)消費(fèi)有積極的作用?！皵?shù)字貨幣是發(fā)展趨勢(shì)，可能對(duì)于年輕人來說，接受程度會(huì)高一些，因?yàn)槟贻p人喜歡新事物。”
蘇州市金融監(jiān)管局一位工作人員對(duì)本報(bào)記者表示，參與預(yù)約登記很簡(jiǎn)單，只要通過“蘇周到”APP預(yù)約登記平臺(tái)進(jìn)行登記，然后等待中簽通知即可。他不但自己參加了預(yù)約登記，還把信息發(fā)在了朋友圈，讓身邊的親戚朋友也都參與到活動(dòng)中來。
從消費(fèi)端發(fā)動(dòng)消費(fèi)是值得探索的創(chuàng)新模式
接受中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者采訪的專家表示，我國數(shù)字經(jīng)濟(jì)正進(jìn)入快速發(fā)展時(shí)期，數(shù)字人民幣的研發(fā)、試點(diǎn)和應(yīng)用將有利于滿足個(gè)人、企業(yè)在數(shù)字經(jīng)濟(jì)條件下的需求，助推數(shù)字經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展。這是金融科技的一場(chǎng)革命。從消費(fèi)流通角度來看，從消費(fèi)端發(fā)動(dòng)消費(fèi)是值得探索的創(chuàng)新模式。
國務(wù)院發(fā)展研究中心市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)研究所流通研究室副主任、研究員漆云蘭在接受中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者采訪時(shí)表示，數(shù)字人民幣紅包跟之前的消費(fèi)券有共同的地方，其內(nèi)核本質(zhì)是相同的，都是為了促進(jìn)消費(fèi)。但消費(fèi)券有一定的局限性，數(shù)字貨幣可能更靈活，自由度更大，不僅可以用來支持網(wǎng)上購物消費(fèi)，還可以離線操作。
在漆云蘭看來，蘇州把數(shù)字人民幣試點(diǎn)測(cè)試活動(dòng)與“雙12”相結(jié)合，借助網(wǎng)購的契機(jī)，政府拿出2000萬元給市民發(fā)放數(shù)字人民幣紅包，表明政府啟動(dòng)消費(fèi)、拉動(dòng)內(nèi)需的決心。從流通的角度看，以往通過消費(fèi)券等方式在京東平臺(tái)拉動(dòng)消費(fèi)效果是明顯的。蘇州市數(shù)字人民幣紅包發(fā)放活動(dòng)，利用“雙12”購物節(jié)點(diǎn)，線上跟京東合作，又限定紅包的消費(fèi)期限，主要用來促進(jìn)消費(fèi)，讓消費(fèi)者把數(shù)字人民幣用出去，從消費(fèi)端發(fā)動(dòng)消費(fèi)是消費(fèi)模式的創(chuàng)新和有效的探索。
“在行政區(qū)劃范圍內(nèi)，大規(guī)模從消費(fèi)端來促進(jìn)消費(fèi)，通過搖號(hào)來進(jìn)行，這不是為了解決消費(fèi)者的購買能力問題，而是要激活他們的購買能力?！逼嵩铺m表示，覆蓋面需要更廣一些。數(shù)字貨幣本身就是貨幣結(jié)算方式和能力的創(chuàng)新，通過促進(jìn)客戶端消費(fèi)的方式，對(duì)消費(fèi)是一種推動(dòng)，對(duì)數(shù)字貨幣本身也起到了宣傳的作用。
中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)研究院副院長歐陽日輝在接受中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者采訪時(shí)說，數(shù)字貨幣是金融科技發(fā)展的創(chuàng)新舉措。2019年，央行發(fā)展規(guī)劃出臺(tái)以后，第一次浪潮的模式，如支付、信貸都處于收緊的狀態(tài)，這意味著第一次金融科技創(chuàng)新浪潮基本結(jié)束。第二次浪潮比較前沿的是央行推行數(shù)字人民幣試點(diǎn)，各地都在搶占這個(gè)制高點(diǎn)。深圳曾借助成立40周年的慶典來推動(dòng)，這次蘇州市抓住“雙12”網(wǎng)購活動(dòng)來推動(dòng)。
“數(shù)字人民幣的最大優(yōu)勢(shì)是在沒有網(wǎng)絡(luò)的情況下可以實(shí)現(xiàn)支付，一些網(wǎng)絡(luò)不發(fā)達(dá)的地區(qū)也能實(shí)現(xiàn)支付?！睔W陽日輝表示，數(shù)字貨幣對(duì)人們生活方式的改變，主要體現(xiàn)在推動(dòng)更多的人適應(yīng)網(wǎng)上數(shù)字生活。但是，從推廣試驗(yàn)到落地需要一個(gè)過程?，F(xiàn)在讓發(fā)達(dá)地區(qū)的年輕人先試，再過渡到中西部地區(qū)，再到年齡比較大的人群。然后，由家里年輕人教老年人，這樣逐步在全國范圍內(nèi)推廣。
數(shù)字人民幣將擁有怎樣的未來
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■中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者 張麗敏
數(shù)字人民幣試點(diǎn)邁入加速度。繼深圳市派發(fā)數(shù)字人民幣紅包后，蘇州市最近也向市民發(fā)放了2000萬元數(shù)字人民幣消費(fèi)紅包。
投石問路，是期待數(shù)字人民幣可以發(fā)揮應(yīng)有的作用，在發(fā)展過程中，如何輔助其成長，貨幣政策、金融監(jiān)管、商業(yè)銀行經(jīng)營如何適應(yīng)其發(fā)展尤為關(guān)鍵。數(shù)字人民幣的未來會(huì)怎么“走”？就此，中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者采訪了國務(wù)院發(fā)展研究中心金融研究所銀行研究室副主任石光、中國人民大學(xué)重陽金融研究院研究員卞永祖。
數(shù)字人民幣未來可能具有競(jìng)爭(zhēng)力
石光解釋了深圳和蘇州兩次試點(diǎn)的目的所在，數(shù)字人民幣是新鮮事物，其普及使用需要一個(gè)推廣的過程。從深圳已有試點(diǎn)來看，蘇州中簽的市民可以通過“數(shù)字人民幣APP”到蘇州地區(qū)相應(yīng)的商戶進(jìn)行消費(fèi)，這對(duì)于消費(fèi)者加快接受和熟悉數(shù)字人民幣具有很大的作用。
“只有消費(fèi)者愿意使用，數(shù)字人民幣才能快速普及。由央行和地方政府共同支持，創(chuàng)造豐富的應(yīng)用場(chǎng)景，鼓勵(lì)消費(fèi)者使用數(shù)字人民幣，這將加快數(shù)字人民幣的大范圍應(yīng)用。這類似于微信支付早期用紅包方式推廣一樣，希望讓更多的消費(fèi)者熟悉數(shù)字人民幣，并慢慢習(xí)慣使用?！笔獗硎?。
卞永祖則表明，蘇州試點(diǎn)數(shù)字人民幣是在京東商城上消費(fèi)，比較契合數(shù)字貨幣的消費(fèi)場(chǎng)景?，F(xiàn)在很多線上交易大量使用的是移動(dòng)支付，其實(shí)數(shù)字貨幣也適用于這樣的交易環(huán)境。在京東商城上消費(fèi)便利，有利于數(shù)字貨幣未來應(yīng)用場(chǎng)景的對(duì)接，也是民眾了解數(shù)字貨幣的有效途徑。
與此同時(shí)，卞永祖認(rèn)為，雖然數(shù)字人民幣和移動(dòng)支付在前期的使用場(chǎng)景會(huì)大量重疊，但不會(huì)僅僅是競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系，還會(huì)形成共生，畢竟移動(dòng)支付已經(jīng)滲入到人們的日常生活中，“未來，移動(dòng)支付也會(huì)和數(shù)字人民幣進(jìn)行對(duì)接，豐富使用場(chǎng)景，形成互補(bǔ)的作用?！?br />
在石光看來，數(shù)字人民幣未來可能具有較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。數(shù)字人民幣門檻更低，不需要連接互聯(lián)網(wǎng)，不需要綁定銀行賬戶。在無網(wǎng)的環(huán)境下，消費(fèi)者可以使用具備數(shù)字人民幣離線支付功能的APP，通過手機(jī)“碰一碰”等功能完成支付。數(shù)字人民幣的使用成本更低。與現(xiàn)金一樣，數(shù)字人民幣交易、取現(xiàn)都沒有手續(xù)費(fèi)，在提高支付效率的同時(shí)，也降低了交易成本。
“數(shù)字人民幣和現(xiàn)金相同，區(qū)別于移動(dòng)支付，需要關(guān)聯(lián)銀行賬戶?！笔庹f，這有助于拓寬數(shù)字人民幣的使用。境外人士到中國來，需要綁定銀行賬號(hào)才能開通移動(dòng)支付，沒有國內(nèi)的銀行賬戶就無法使用，而數(shù)字人民幣和現(xiàn)金一樣，不必綁定賬戶，將便利境外的人群。
石光認(rèn)為，現(xiàn)階段，數(shù)字人民幣的重要目的是實(shí)現(xiàn)紙幣的數(shù)字化，以適應(yīng)數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代的發(fā)展。長期來看，數(shù)字人民幣可能成為人民幣國際化的有力支撐。
卞永祖指出，從世界范圍來看，發(fā)展數(shù)字貨幣是一種趨勢(shì)，未來數(shù)字貨幣可以實(shí)現(xiàn)現(xiàn)有貨幣的功能，包括普通的買賣、轉(zhuǎn)賬、交易、投資等，也可能出現(xiàn)現(xiàn)有貨幣沒辦法實(shí)現(xiàn)的功能，但這需要一個(gè)過程。當(dāng)下，需要從最簡(jiǎn)單的交易場(chǎng)景開始，慢慢轉(zhuǎn)向滲透更高端的場(chǎng)景。
順應(yīng)潮流可應(yīng)對(duì)人民幣數(shù)字化挑戰(zhàn)
數(shù)字人民幣試點(diǎn)會(huì)對(duì)貨幣政策、金融監(jiān)管、商業(yè)銀行經(jīng)營帶來哪些改變？
石光表示，數(shù)字貨幣對(duì)貨幣政策的影響目前還在觀察中，國內(nèi)外很多研究討論數(shù)字貨幣對(duì)貨幣政策的影響，但由于數(shù)字貨幣還沒有在現(xiàn)實(shí)中大范圍使用，主要還是理論層面的探討。如果數(shù)字人民幣只是人民幣的數(shù)字化形態(tài)，短期內(nèi)對(duì)貨幣政策的直接影響是有限的。公眾開始使用數(shù)字人民幣后，由于支付更加便捷，人民幣的流通速度可能會(huì)加快，這可能影響貨幣乘數(shù)。但當(dāng)前數(shù)字人民幣只在幾個(gè)城市進(jìn)行小范圍試點(diǎn)，所以影響并不大。
卞永祖認(rèn)為，會(huì)對(duì)商業(yè)銀行形成一定的挑戰(zhàn)。數(shù)字人民幣是央行發(fā)行、商業(yè)銀行分發(fā)的，這種兩級(jí)方式使得商業(yè)銀行在數(shù)字人民幣運(yùn)作過程中發(fā)揮著重要的作用，這就帶來了一定的壓力。一方面，數(shù)字人民幣未來發(fā)展需要商業(yè)銀行開發(fā)更多的應(yīng)用場(chǎng)景和商業(yè)模式，這對(duì)于熟悉了傳統(tǒng)貨幣的商業(yè)銀行來說是挑戰(zhàn)；另一方面，對(duì)于商業(yè)銀行的運(yùn)營模式、管理模式也是挑戰(zhàn)。商業(yè)銀行需要開發(fā)適應(yīng)數(shù)字貨幣的商業(yè)模式，新的商業(yè)模式必然需要運(yùn)營、管理模式的革新去配合。
如何應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)？他表示，未來的社會(huì)需要對(duì)經(jīng)濟(jì)調(diào)控更加精準(zhǔn)化，對(duì)貨幣政策執(zhí)行更加精準(zhǔn)化，數(shù)字貨幣的優(yōu)勢(shì)是可以讓這些變?yōu)楝F(xiàn)實(shí)。因此，發(fā)展數(shù)字人民幣對(duì)于決策部門、對(duì)整個(gè)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展都有好處，這就需要監(jiān)管部門、金融中介更多地順應(yīng)發(fā)展潮流，使得這種兼容未來的體系發(fā)展更加有利于實(shí)體經(jīng)濟(jì)。
數(shù)字貨幣為國際結(jié)算打開一條通道
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■中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者 林春霞
數(shù)字人民幣在我國正在試點(diǎn)階段，對(duì)于今后推進(jìn)人民幣國際化進(jìn)程有何意義？
中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)研究院副院長歐陽日輝在接受中國經(jīng)濟(jì)時(shí)報(bào)記者采訪時(shí)表示，數(shù)字人民幣支付比第三方支付更便捷，因?yàn)閿?shù)字人民幣支付不受網(wǎng)絡(luò)和支付場(chǎng)景限制，可以覆蓋到第三方支付無法觸達(dá)但又需要便利化電子支付的人群，沒有金融賬戶的民眾也可以使用數(shù)字人民幣。
歐陽日輝認(rèn)為，數(shù)字人民幣為用戶提供了可選擇的便捷支付方式，紙幣支付、第三方支付、數(shù)字人民幣支付，三種支付方式并存，用戶支付方式多樣化、便捷化。
“從短期來看，數(shù)字人民幣應(yīng)用主要是試點(diǎn)、總結(jié)經(jīng)驗(yàn)和完善體系，消費(fèi)者使用數(shù)字人民幣受到應(yīng)用場(chǎng)景的制約。從長期來看，數(shù)字人民幣應(yīng)用場(chǎng)景的覆蓋范圍將超過第三方支付服務(wù)范圍，并在跨境支付中發(fā)揮重要作用，是我國人民幣國際化的有益探索?！睔W陽日輝說，從國際來看，發(fā)行數(shù)字貨幣是大趨勢(shì)，早晚要朝著這個(gè)方向走，還有一個(gè)更重要的方面，數(shù)字貨幣為國際結(jié)算打開一條通道。
目前，紙質(zhì)人民幣在“一帶一路”沿線國家和地區(qū)、東盟地區(qū)使用很方便。貨幣首先幣值要穩(wěn)定，其次結(jié)算方便，數(shù)字貨幣在跨境支付方面可以發(fā)揮作用。
“中國目前欠缺的是為國際社會(huì)提供可靠的金融產(chǎn)品。所以，探索人民幣國際化是發(fā)展的方向。”歐陽日輝表示，金融產(chǎn)品跟科技產(chǎn)品一樣，你的產(chǎn)品好，人家就用你的產(chǎn)品，進(jìn)入金融系統(tǒng)里，支持金融發(fā)展。數(shù)字貨幣主要將推動(dòng)貨幣數(shù)字化轉(zhuǎn)型，推動(dòng)數(shù)字生活、數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展等。與數(shù)字經(jīng)濟(jì)匹配的金融形態(tài)是數(shù)字金融，數(shù)字金融里面最重要的環(huán)節(jié)是支付結(jié)算數(shù)字化形態(tài)，這是重要的體現(xiàn)。
數(shù)字貨幣的結(jié)算方式在國際上究竟能發(fā)揮怎樣的作用？國務(wù)院發(fā)展研究中心宏觀經(jīng)濟(jì)部研究員范建軍提出這樣的看法：人民幣國際化程度不取決于結(jié)算方式，而是取決于中國的綜合實(shí)力。
范建軍認(rèn)為，數(shù)字貨幣是一種便捷的支付方式，可以在線支付，也可以離線支付，對(duì)于政府給百姓發(fā)放生活補(bǔ)助等，提供了便利的支付方式。數(shù)字貨幣不像銀行卡，不需要儲(chǔ)存，也不存在丟失和磨損的情況，這些都是優(yōu)勢(shì)。但是，數(shù)字貨幣實(shí)質(zhì)上就是現(xiàn)金，其交易量并不大，所以，對(duì)百姓影響程度不會(huì)有多大。當(dāng)然，作為一種便捷的結(jié)算方式，數(shù)字貨幣在國際結(jié)算中可以發(fā)揮一定的作用。其實(shí)，國際結(jié)算，用電子結(jié)算方式很方便，而且結(jié)算的時(shí)候，不需要拿現(xiàn)金支付，可以直接打入對(duì)方賬戶。
“人民幣國際化程度的決定因素是商品市場(chǎng)和資本市場(chǎng)是否發(fā)達(dá)、外貿(mào)實(shí)力是否強(qiáng)大、進(jìn)出口貿(mào)易占GDP比重是多少，這些都是核心問題。如果人們拿著人民幣在任何一個(gè)地方都能買到商品，也能很方便地在各個(gè)國家和地區(qū)投資，并且獲得收益，那就會(huì)認(rèn)可人民幣。所以，要提高人民幣國際化水平，提高綜合實(shí)力是關(guān)鍵。”范建軍說。
